在投資圈，碳中和確確實實是火出了天際，無論是最近暴漲的煤炭、鋼鐵、有色，還是上半年牛的不行的光伏、特高壓、新能源車，其實都屬于碳中和板塊。

 

　　那么什么是碳達峰、碳中和呢？簡單點來說就是控制二氧化碳的排放量。為了方便大家理解，給大家貼一張表，對著這張表我們可以直觀的看出，哪些行業的碳排放量比較多，以及在碳達峰的背景下，哪些行業存在替代傳統行業的機會。

 

中國碳中和各行業部門市場預期表
 

　　從碳排放的結構來看，電力部門占碳排放的40%-45%，我國80%以上的發電，都是來自火電。其余的都是新能源發電，不產生碳排放，基本上火電占我國碳排放的4成以上。

 

　　工業和制造業生產，是碳排放的第二大來源，占比在25%-35%。其中鋼鐵行業碳排放占全國碳排放的15%左右，鋁占碳排放量5%左右，這兩個加起來占工業和制造業生產60%-80%的碳排放量。

 

　　剩下的交通運輸占比7%-9%左右，建筑部門10%-16%左右，農業部門占比更小，只有3%-7%。

 

　　通過上面的數據，大家也就一目了然。要想實現碳達峰、碳中和就必須要控制電力部門、工業和制造業生產的碳排放量，同時要發展新能源車，減少日常交通排放的二氧化碳。

 

　　對于電力部門主要是要減少火力發電，前幾十年國家大力建設水力發電站也是這個意思。但是水力發電站該建的都建的差不多了，發展空間實在不大，所以只能超大力度發展光伏和風能。

 

　　根據國家的要求2021年全國風電、光伏的發電量，會占到全社會用電總量的11%左右。2025年，會達到16.5%左右。到了2030年，風電和太陽能發電總裝機容量達到12億千瓦以上。

 

　　我們之前老說，炒股其實就是炒預期，光伏、風能行業在碳中和背景下不論是想象空間還是業績空間都很大。國家大量建設光伏風電等新能源，會給整個新能源產業鏈都帶來巨大的增量。

 

　　比如說這段時間炒的比較火的輸送電氣和特高壓，都是得益于新能源發電的建設。因為我國是西部地區的光照和風力資源比較豐富，但經濟中心卻在東部和南部，用電主要也是集中在東南部，這就需要特高壓輸電，所以做特高壓輸電的公司肯定是受益的。

 

　　再比如前段時間比較火的儲能行業，由于風電和光伏發電受季節和氣候影響較大。所以就需要在光照和風力高峰期發的電給儲存起來，等到淡季在釋放出來。光伏和風力發電的大規模裝機，對儲能行業也是機會和增量。

 

　　這段時間爆炒的周期板塊也是一樣，導火索是期貨價格的上漲。但核心還是在碳中和碳達峰的背景下，周期板塊里面的雙高產品的產能已經被限制死了，西南某省直接把某些雙高品種產能直接壓縮90%，供給下降太快，但需求不會一下子消失，就引發了供需矛盾。再加上全球的貨幣寬松，這些高耗能產品的價格一路暴漲。

 

　　新能源車也是一個意思，在碳達峰和碳中和的背景下，各個國家都出臺了新能源汽車發展計劃，都要求在未來20-30年內全面取消燃氣車售賣。在這種大背景下，新能源車的滲透率大幅度提升，2021年8月份我國新能源車滲透率已經達到了10%以上，未來的增長空間也相當大，在業績和題材的雙重配合下，相關的上市公司被市場熱炒。